Spread, TAN, TAEG e MTIC: o que cada número significa na sua proposta

Abra qualquer proposta de crédito habitação e encontra quatro números que se parecem, mas respondem a perguntas diferentes: spread, TAN, TAEG e MTIC. Confundi-los é a causa mais comum de escolher a proposta errada por parecer a mais barata.

Spread: a margem do banco

O spread é a parcela da taxa que pertence ao banco e se mantém fixa durante o contrato (salvo renegociação). Depende do seu perfil de risco: entrada disponível, estabilidade de rendimento, taxa de esforço e produtos associados que aceite subscrever.

TAN: a taxa de juro pura

A Taxa Anual Nominal resulta da soma do indexante (a Euribor, em taxa variável) com o spread. É a taxa usada para calcular os juros de cada prestação — mas não inclui comissões nem seguros.

TAEG: o número que serve para comparar

A Taxa Anual de Encargos Efetiva Global incorpora juros, comissões e seguros obrigatórios associados ao crédito, traduzidos numa única percentagem anual. Por lei, consta de toda a publicidade e da Ficha de Informação Normalizada Europeia (FINE).

Duas propostas com a mesma TAN podem ter TAEG muito diferentes, se uma exigir seguros mais caros. É por isso que a TAEG — nunca a TAN — deve ser o critério de comparação.

MTIC: o custo total ao longo de todo o contrato

O Montante Total Imputado ao Consumidor soma o capital emprestado a todos os juros, comissões, seguros e impostos previstos durante o prazo do contrato. É o número que mostra o custo real de um crédito de 30 ou 35 anos — e o que mais surpreende quem só olhou para a prestação mensal.

Como os quatro números se relacionam

Um exemplo prático

Imagine duas propostas para o mesmo montante e prazo:

• Proposta A: spread 0,90%, TAN 3,05%, seguro de vida barato → TAEG 3,25%
• Proposta B: spread 0,80%, TAN 2,95%, seguro de vida caro exigido para a bonificação → TAEG 3,45%

A proposta B parece melhor pelo spread e pela TAN, mas a TAEG mostra que é mais cara. Sem comparar a TAEG, teria escolhido a opção errada.

Como usar estes números na prática

1. Peça a FINE a cada banco, com o mesmo montante e prazo simulados.
2. Compare a TAEG lado a lado — é a única comparação juridicamente normalizada.
3. Olhe para o MTIC para perceber o impacto de alargar ou encurtar o prazo.
4. Só depois discuta o spread, que é o ponto de partida da negociação, não o critério final de escolha.

Cuidado com simulações de prazos diferentes

Alargar o prazo baixa a prestação e frequentemente baixa também a TAEG anual aparente, mas aumenta o MTIC — o custo total do crédito. Ao comparar propostas, garanta sempre que o prazo simulado é o mesmo nas duas, ou a comparação perde sentido.

Em síntese

O spread é o que negoceia, a TAN é o que calcula a prestação, a TAEG é o que compara e o MTIC é o que mostra o custo real ao longo de décadas. Guarde estas quatro definições e nenhuma proposta voltará a parecer mais barata do que realmente é.